【大澳门威尼斯人赌场官网11月25日讯】(自由时报编译卢永山综合报道)中国推出规模庞大的振兴方案,导致银行业新增放款大幅增加,资产泡沫化风险升高。中国银监会发布措辞严厉的声明,要求银行业必须遵守资本要求,否则将面临处罚,五大银行也向银监会递交初步增资计划,更有媒体报导中国将提出退场策略三部曲,周二中国股市重挫。
放款金额创新高
中国为达经济成长保八的目标,去年底推出人民币4兆元(5,850亿美元 )振兴方案,银行业更配合政策,上半年放款金额达人民币7.37兆,创纪录新高,相当于中国GDP的一半,前十个月放款金额超过人民币8.9兆,促使房市和股市双双飙涨。但包括英国经济学人杂志在内诸多分析师警告,中国未来几年可能爆发银行坏帐增加和资产泡沫化的风险。
中国银监会的声明指出,年底前银行业若未能达到10%的资本适足率,且制定切实可行的资本补充计划,将在市场进入、对外投资、增设分行和业务扩张方面予以限制。这些处罚措施早已存在,却很少实施。
调高资本适足率
中国银监会是在去年底将银行业的资本适足率由8%调至10%,还规定银行业的坏帐提拨率至少要达150%;该机构9月也表示,计划透过限制次级债券交叉持有方式,加强对银行业的资本要求。
中国银监会发言人表示,资本适足率应用反周期方式将系统性风险纳入,显示北京当局将这些监管要求视作降温放款热潮的方式,但该发言人否认明年将把大型银行资本适足率调高至13%传言。
中国银监会上周也评估中国工商银行等五大银行的财务状况,要求五大银行根据预估放款金额和资本适足率目标,评估明年资本短缺金额,制定筹资计划,来补充短缺部分。
大华继显投资公司分析师沈南表示,鉴于中国的信用成长速度,银行业的资本将迅速耗尽,一旦资产品质恶化,他们将没有多大的缓冲空间。
此外,中国“财经”杂志报导,中共在即将召开的中央经济工作会议上,将讨论振兴经济方案如何退场的议题,在取得共识后,可能分三阶段进行微调。
资金涌入房股双市 资产恐泡沫化
(自由时报编译卢永山特译)中国去年推出规模庞大的振兴方案,银行业配合政策,新增放款大幅增加,但这些资金并未流入实体经济,反而流进股市和房市,使中国面临严重的资产泡沫危机。
根据统计,上半年中国银行业新增放款金额达人民币7.37兆,创纪录最高,相当于中国GDP的一半,前十个月放款金额超过人民币8.9兆。
中国国务院发展研究中心宏观部副部长魏加宁认为,上半年放款增加速度虽然很快,但很多中小企业仍然嗷嗷待哺,约有50%的放款流向了股市、房地产和票据市场。
而根据瑞士银行的研究,在人民币7.37兆的新增放款中,流入股市的资金就达人民币4,600亿。
魏加宁表示,中国一些企业其实根本不缺流动资金,但因很多资金已先进入股市和房市,因此出现资金周转不开的情况,于是向银行提出贷款申请。
魏加宁表示:“例如,有家企业向银行申请贷款,银行会派担保公司和财务公司去审核企业账目,而企业的财务人员会在银行的人来之前把账目做清,把投资于股市的资金计在应收账款下面,财务公司在审核过账目后,由担保公司对担保物出具证明,银行信用贷款部门依据这些证明,对企业进行放款。”
中央财经大学中国银行业研究中心主任郭田勇表示,如果这样的企业贷到款,就很难分清楚这些钱是用在企业经营,还是用于投资股市和房市。
此外,为了拦截个人贷款流向股市和房市,中国银监会先前也公布“个人贷款管理暂行办法”,规定银行不得向贷款人发放无指定用途的个人贷款,且必须严格执行贷款面签制度,确保贷款的真实性。
但中国银行业推出各种无抵押的个人信用贷款产品,而这些综合性贷款产品很容易被贷款人挪用,用于股票投资。